整個(gè)單片機(jī)市場(chǎng)，誰(shuí)在割韭菜？

ST官方在2020年12月21日對(duì)外發(fā)布漲價(jià)函：“受全球新冠疫情大流行的影響，ST所需的很多原材料供應(yīng)困難，導(dǎo)致成本提升，加之上游供應(yīng)商給出的商業(yè)條款愈加苛刻。鑒于此，ST決定自2021年1月1日起，提高所有產(chǎn)品線價(jià)格”。

函中還提到，“當(dāng)前ST的所有產(chǎn)品線需求龐大，將按照客戶已確認(rèn)的訂單以及市場(chǎng)需求等因素分配產(chǎn)能，以確保產(chǎn)線運(yùn)行效率最大化。”

依據(jù)2021年1月的產(chǎn)品可見(jiàn)度來(lái)看，ST自2021年1月1日起官方漲幅在5-10%左右。除STM32F0/F1系列32位單片機(jī)需要聯(lián)系ST銷售或分銷商外，ST MCU其他系列的常規(guī)訂貨交期延長(zhǎng)至20-26周。目前正在產(chǎn)線上生產(chǎn)的產(chǎn)品，是去年Q3和Q4下單預(yù)定，如果現(xiàn)在下訂單，要從原材料開始準(zhǔn)備，導(dǎo)致供貨周期拉長(zhǎng)，而訂單取消（CNR）的窗口期仍為6周，這意味著用戶在交貨前的6周內(nèi)不得取消訂單；改變交期（Re-sch）的窗口期為4周，即用戶在出貨前的4周內(nèi)不能改交期。當(dāng)然，眼前芯片緊俏的行情，不會(huì)有客戶主動(dòng)要求更改和取消訂單。

ST MCU2020年12月份官方交期圖

顯而易見(jiàn)，5-10%左右的STM32原廠漲幅，原廠無(wú)意也沒(méi)有賺到市場(chǎng)價(jià)格的暴漲。從特別渠道了解到，ST漲價(jià)是為了彌補(bǔ)公司為擴(kuò)大產(chǎn)能，短期內(nèi)增加支出、購(gòu)買設(shè)備。希望ST能夠在短期內(nèi)解決產(chǎn)能問(wèn)題，讓眾多中小客戶能夠正常購(gòu)買到產(chǎn)品。

那么是誰(shuí)在坐地起價(jià)？非理性漲價(jià)潮下，誰(shuí)在割韭菜？

答案是，手上有現(xiàn)貨的供貨商

居奇囤貨的現(xiàn)貨商

捂貨不出，高位出貨，為最大收益者。常年炒ST MCU的現(xiàn)貨商，平日便是大量吃貨，走量沖流水。當(dāng)看到缺貨預(yù)期時(shí)，不僅捂貨不出，更是伺機(jī)掃貨，各大莊家互打配合逐步抬高市場(chǎng)價(jià)格。

極少數(shù)暗箱操作的有分貨權(quán)的人

缺貨時(shí)原廠按照客戶重要性分貨給代理商，代理商拿到分貨額度后會(huì)再次根據(jù)客戶實(shí)際需求做二次調(diào)整，勢(shì)必會(huì)導(dǎo)致一部分分貨流通到市場(chǎng)，拿到這部分貨源的，就等于股票市場(chǎng)獲得打新股的額度。雖然，二次分配中流通到市場(chǎng)上的現(xiàn)貨極其有限，但在市場(chǎng)恐慌狀態(tài)下，也會(huì)推高價(jià)格。

家里有糧的終端客戶

有些方案商和小客戶，在缺貨前備的一些庫(kù)存沒(méi)有消耗完，甚至之前倉(cāng)庫(kù)中的2-3年死庫(kù)存，在不可控的漲價(jià)潮中，也涌進(jìn)市場(chǎng)，高位出貨STM32。